¿Cuál es la diferencia entre CDT, Depósito a Plazo y Depósito a Término Fijo?

En Colombia, estos términos son sinónimos. CDT (Certificado de Depósito a Término), depósito a plazo y depósito a término fijo se refieren al mismo producto: entregas dinero a un banco por un plazo definido (30-360 días) a una tasa fija garantizada (10%-13% EA según BanRep 2026). El banco emite un certificado que prueba tu depósito y el banco te paga intereses al vencimiento. Fogafín cubre hasta $500 millones por depositante.

¿Si necesito retirar mi dinero antes del plazo, qué pasa?

Si retiras antes de que venza el CDT, pierdes los intereses y/o pagas una penalización. Algunos bancos te devuelven solo el capital sin intereses; otros te cobran entre 1% y 2% del monto invertido como penalización. Por ejemplo, un CDT a 180 días que retiras a los 90 días: pierdes alrededor del 0,5%-1% en comisión + no recibes los intereses de esos 90 días. Por eso solo debes invertir en CDT dinero que no necesitarás durante el plazo.

¿Es mejor un CDT a corto plazo (30 días) o largo plazo (360 días)?

Depende del escenario. CDT largo (360 días) con tasa del 13% EA* te asegura ese retorno todo el año, pero inmoviliza tu dinero 12 meses. CDT corto (30-90 días) con tasa del 11% EA* te da liquidez cada mes/trimestre para renovar a tasa más alta si las tasas suben. En contexto actual (BanRep abril 2026 con tasas altas), muchos eligen escalera: CDT a 90, 180, 270 y 360 días. Así balancean retorno con acceso periódico. *Tasa de referencia.

¿Cómo calculo el impuesto que pago sobre intereses de un CDT?

La DIAN retiene el 19% sobre los intereses brutos automáticamente. Ejemplo: CDT de $1.000.000 a 90 días, 11% EA* genera ~$275.000 brutos. Retención: 19% × $275.000 = $52.250. Recibes: $1.000.000 + ($275.000 - $52.250) = $1.222.750 neto. Este 19% se descuenta antes de recibir la plata. Si tienes rentas altas, puedes adeudarte más impuesto en declaración de renta (2026 para ingresos 2025). Consulta a tu comisionista de bolsa o asesor fiscal. *Tasa de referencia.

Depósito a Plazo Fijo en Colombia: Qué es y cómo funciona en 2026

Actualizado: 26 de abril de 2026

¿Qué es un Depósito a Plazo Fijo en Colombia?

Un depósito a plazo fijo es un producto de ahorro en el que entregas tu dinero a un banco o entidad financiera por un período determinado (30, 60, 90, 180 o 360 días) a cambio de una tasa de interés fija garantizada (entre 10% y 13% EA según Banco de la República, abril 2026). El banco mantiene tu dinero invertido durante ese tiempo, y tú no puedes retirar sin penalización antes de que venza el plazo acordado. Este producto es especialmente popular entre colombianos con perfil moderado porque combina seguridad (está cubierto por Fogafín hasta $500 millones) con rendimientos predecibles superiores a los de una cuenta de ahorro tradicional. A diferencia de invertir en acciones o fondos variables, sabes exactamente cuánta plata vas a tener al final del período. El dinero está protegido por el Fondo de Garantías de Depósitos (Fogafín), lo que significa que si el banco quiebra, tus recursos están seguros.

Características principales del CDT (Certificado de Depósito a Término)

El CDT es la modalidad más común de depósito a plazo en Colombia. Características clave: (1) tasa fija* que no cambia durante el plazo; (2) plazo flexible desde 30 días hasta 36 meses; (3) retención en la fuente automática sobre los intereses (actualmente 19% según DIAN); (4) monto mínimo variable según banco (típicamente $100.000 a $1.000.000); (5) puede ser pagado al vencimiento o renovarse automáticamente. *Tasa de referencia. Puede variar mes a mes según condiciones del mercado. Verifica directamente con tu banco.

Diferencia entre CDT y cuenta de ahorro tradicional

Una cuenta de ahorro tradicional ofrece tasas entre 0,5% y 3% EA (BanRep 2026) y permite retiros en cualquier momento. Un CDT ofrece tasas 3 a 4 veces más altas pero requiere que dejes el dinero fijo durante todo el plazo. Si necesitas liquidez urgente, el CDT cobra una penalización (typically 1-2% del valor invertido). Para perfil moderado que busca seguridad con retorno, el CDT es superior; si necesitas acceso rápido a tu dinero, la cuenta de ahorro es mejor opción.

¿Cómo Funciona un Depósito a Plazo Fijo en la Práctica?

El proceso es simple: (1) Acercas a tu banco con el capital que quieres invertir y el plazo que prefieres (30, 60, 90, 180 o 360 días). (2) El banco te ofrece una tasa fija garantizada para ese período. (3) Firmas el contrato del CDT y entregas el dinero. (4) Durante el plazo, el banco usa tu dinero para sus operaciones crediticias y paga la tasa acordada. (5) A la fecha de vencimiento, recibes tu capital inicial más los intereses generados. Ejemplo práctico: Inviertes $1.000.000 en un CDT a 90 días con tasa del 11% EA*. El interés que recibes es aproximadamente $275.000 brutos (antes de retención). La DIAN retiene el 19% sobre los intereses ($52.250), dejándote $222.750 netos. Recuperas tu millón más $222.750, para un total de $1.222.750 al vencimiento. *Tasa de referencia. Puede variar mes a mes según condiciones del mercado. Verifica directamente con tu banco.

Cálculo de intereses y retención en la fuente

Los intereses se calculan mediante la fórmula: Capital × Tasa EA × (Días / 365). Ejemplo: $1.000.000 × 11% × (90/365) = $270.685 (redondeado). Sobre este monto, la DIAN retiene el 19% automáticamente ($51.430), dejándote $219.255 netos. Algunos bancos ofrecen opciones de pago de intereses: (1) pago al vencimiento (más común); (2) pago cada mes; (3) capitalización automática (los intereses se reinvierten).

Protección Fogafín: Tu dinero está garantizado

Todo CDT en banco autorizado por la Superintendencia Financiera está cubierto por Fogafín hasta $500 millones por depositante por banco. Esto significa que si el banco quiebra, Fogafín te devuelve tu dinero completo (capital + intereses) hasta ese techo. Para perfil moderado que busca seguridad, esta garantía es fundamental. Verificá siempre que tu banco esté en la lista autorizada de la SFC.

¿Cuándo es Recomendable un Depósito a Plazo para Perfil Moderado?

Un depósito a plazo fijo es especialmente útil en estos escenarios: (1) Tienes dinero ocioso que no necesitas en los próximos 90-180 días. (2) Buscas retornos predecibles sin volatilidad (renta fija de bajo riesgo). (3) Quieres diversificar tu portafolio más allá de cuenta de ahorro. (4) Las tasas del mercado están altas (actualmente entre 10% y 13% EA, según BanRep abril 2026). (5) Prefieres evitar la complejidad de fondos de inversión o acciones. Para un perfil moderado, los expertos sugieren destinar entre 30% y 50% de ahorros a renta fija (CDT + TES) y el resto a renta variable diversificada (FIC renta variable o ETF). Un CDT a 180 o 360 días con tasa del 12% EA* es una opción sólida para esa porción fija. Sin embargo, si esperas que las tasas suban próximamente, podrías hacer CDTs cortos (30-60 días) para renovar a tasa más alta después. *Tasa de referencia. Puede variar mes a mes según condiciones del mercado. Verifica directamente con tu banco.

Comparación: CDT vs. Fondo de Inversión en Renta Fija

Un CDT ofrece: tasa fija garantizada, sin comisiones adicionales, cobertura Fogafín, sin riesgo de mercado. Un FIC en renta fija ofrece: potencial de retorno superior si bajan las tasas, mayor liquidez (retiros en 1-2 días), diversificación automática en bonos, pero con comisiones (0,5% a 1,5% anual) y riesgo de variación de precio. Para perfil moderado conservador, el CDT es más seguro. Para moderado que acepta algo de volatilidad, un FIC renta fija puede generar mejor retorno.

Ventajas y desventajas para tu bolsillo

Ventajas: rendimiento predecible, sin comisiones ocultas, seguro hasta $500M (Fogafín), sin estrés por volatilidad de mercado, ideal para objetivos a corto plazo. Desventajas: dinero inmovilizado (penalización si retiras antes), retención del 19% sobre intereses, inflación puede erosionar retorno real si tasas son bajas, menor retorno vs. renta variable en mercados alcistas. Para decisiones sobre retención tributaria y plazo, se recomienda consultar con los asesores de tu comisionista de bolsa o entidad financiera vigilada por la SFC.

CDT vs. Cuentas de Ahorro Remuneradas: ¿Cuál Elegir?

Las cuentas de ahorro remuneradas (como las digitales que ofrecen bancos online) pagan tasas entre 2% y 4% EA, mientras un CDT paga entre 10% y 13% EA según plazo y banco (BanRep, abril 2026). Sin embargo, la cuenta remunerada permite retiros sin penalización, mientras el CDT inmoviliza tu dinero. Para alguien con perfil moderado que tiene un colchón de emergencia en cuenta remunerada, los CDT son ideales para el resto del ahorro. Estrategia común: 3 a 6 meses de gastos en cuenta remunerada (liquidez), y el ahorro adicional en CDT a 180 o 360 días (retorno). Así combinas seguridad, retorno y acceso a emergencias. Algunos bancos ofrecen escaleras de CDT: inviertes porciones iguales a 90, 180, 270 y 360 días; cada 90 días se vence uno y puedes renovar a tasa actual, manteniendo parte siempre líquida.

Ejemplo de escalera de CDT para maximizar retorno

Tienes $4.000.000. Divides en 4 CDTs de $1.000.000 cada uno: CDT1 a 90 días (11% EA*), CDT2 a 180 días (12% EA*), CDT3 a 270 días (12,5% EA*), CDT4 a 360 días (13% EA*). Cada 90 días se vence uno; al vencer, puedes renovar a la tasa del mercado actual o usar esa plata. Resultado: retorno promedio del 12,1% EA* sobre tu capital, con acceso parcial cada trimestre. *Tasa de referencia. Puede variar según banco y mercado.

Preguntas frecuentes

¿Cuál es la diferencia entre CDT, Depósito a Plazo y Depósito a Término Fijo?: En Colombia, estos términos son sinónimos. CDT (Certificado de Depósito a Término), depósito a plazo y depósito a término fijo se refieren al mismo producto: entregas dinero a un banco por un plazo definido (30-360 días) a una tasa fija garantizada (10%-13% EA según BanRep 2026). El banco emite un certificado que prueba tu depósito y el banco te paga intereses al vencimiento. Fogafín cubre hasta $500 millones por depositante.
¿Si necesito retirar mi dinero antes del plazo, qué pasa?: Si retiras antes de que venza el CDT, pierdes los intereses y/o pagas una penalización. Algunos bancos te devuelven solo el capital sin intereses; otros te cobran entre 1% y 2% del monto invertido como penalización. Por ejemplo, un CDT a 180 días que retiras a los 90 días: pierdes alrededor del 0,5%-1% en comisión + no recibes los intereses de esos 90 días. Por eso solo debes invertir en CDT dinero que no necesitarás durante el plazo.
¿Es mejor un CDT a corto plazo (30 días) o largo plazo (360 días)?: Depende del escenario. CDT largo (360 días) con tasa del 13% EA* te asegura ese retorno todo el año, pero inmoviliza tu dinero 12 meses. CDT corto (30-90 días) con tasa del 11% EA* te da liquidez cada mes/trimestre para renovar a tasa más alta si las tasas suben. En contexto actual (BanRep abril 2026 con tasas altas), muchos eligen escalera: CDT a 90, 180, 270 y 360 días. Así balancean retorno con acceso periódico. *Tasa de referencia.
¿Cómo calculo el impuesto que pago sobre intereses de un CDT?: La DIAN retiene el 19% sobre los intereses brutos automáticamente. Ejemplo: CDT de $1.000.000 a 90 días, 11% EA* genera ~$275.000 brutos. Retención: 19% × $275.000 = $52.250. Recibes: $1.000.000 + ($275.000 - $52.250) = $1.222.750 neto. Este 19% se descuenta antes de recibir la plata. Si tienes rentas altas, puedes adeudarte más impuesto en declaración de renta (2026 para ingresos 2025). Consulta a tu comisionista de bolsa o asesor fiscal. *Tasa de referencia.